Что такое биржевой стакан и есть ли он на Форекс?

биржевой стакан

questionЗадавались ли вы когда нибудь вопросом, почему цена растет или падает и что заставляет ее это делать?

Ответ на этот вопрос нам поможет найти биржевой стакан, потому что именно в его основе лежит главный принцип ценообразования.

Что такое биржевой стакан?

Любая биржа чем-то похожа на обычный рынок, где покупатели встречаются с продавцами. Естественно первые хотят купить подешевле, а вторые продать подороже. И если собрать пожелания всех участников рынка в одну таблицу, выйдет примерно такая картина:

биржевой стакан цен

Этих продавцов и покупателей я бы условно назвал пассивными, так как они будут ждать до тех пор, пока кто-то не исполнит их заявку. Такие участники повышают ликвидность инструмента, а их заявки называются лимитными ордерами.

Когда рынок заполнен лимитными ордерами, в игру вступает вторая группа, уже активных участников рынка. Они не хотят ждать и желают купить по той цене, которая сейчас доступна на рынке.

Активные участники выкупают лимитные заявки пассивных участников по лучшей рыночной цене, поэтому их заявки называются - рыночным ордером.

Рыночные ордера не отображаются в стакане, так как исполняются моментально. Давайте на примере рассмотрим исполнение рыночного ордера:

что такое биржевой стакан

Как видно на картинке, после совершения сделки, цена ASK сдвинулась на 1 пункт вверх, это и есть процесс ценообразования. В дальнейшем, если активность покупателей по рынку будет больше, чем активность продавцов - цена будет расти и наоборот.

Итак, что такое стакан? Биржевой стакан - это таблица с данными о лимитных ордерах на покупку и на продажу по конкретному инструменту. В каждой строке таблицы содержится информации о цене и объеме выставленных на продажу/покупку активов.

У биржевого стакана есть и другие названия: Глубина рынка (Depth of market), Level II, Стакан заявок, Книга приказов (orderbook)...
С помощью биржевого стакана, трейдерам проще оценить ликвидность инструмента в конкретный момент времени. А используют его в основном для определения реальных уровней поддержки и сопротивления. Однако самих методов анализа книги приказов существует множество, например очень популярен скальпинг с использованием стакана.

Какие бывают стаканы и где их найти?

Визуально стаканы бывают разные, а их внешний вид в основном зависит от терминала которым вы пользуетесь. Но по общим характеристикам их можно разделить на два вида:

стакан цен на форекс

Обратите внимание на наличие "пустых" цен в разреженном стакане. Он лучше подходит для оценки ликвидности инструмента, а гистограмма упрощает восприятие объемов.

"Глубина рынка" доступна практически на всех биржах, как на американских, так и на российских.

Итак мы определили, что стакан это чисто биржевой инструмент, а большинство читателей этого блога скорее всего интересуются Форексом. Поэтому напрашивается вопрос, а есть ли стакан цен на Форекс? Отвечаю - истинного стакана, как на биржах, на Форексе нет, но есть нечто похожее...

Есть ли стакан цен на Форекс?

На данный момент ни один из существующих провайдеров ликвидности не предоставляет стакан цен Форекс в режиме онлайн. Да и зачем им это? Потерять такое преимущество перед мелкими трейдерами? Возможно в будущем какой-то регулятор заставит их это сделать, но думаю, это будет не скоро.

С другой стороны, Форекс в десятки, а то и в сотни раз быстрее и ликвиднее других рынков. Только представьте себе объемы той информации, которую надо обработать и доставить клиенту в терминал. Скорее всего это пока просто не реализуемая задача.

В терминале мт4-мт5 есть некий стакан цен, который выглядит примерно такСтакан в мт4. Однако я не увидел в нем каких-то реальных, или близких к реальным, данных.

Единственное, на что остается надеется Форекс трейдерам, это стаканы от крупных брокеров. То есть у них настолько большая клиентская база, что сводные данные о позициях могут представлять из себя достаточно интересную информацию.

На данный момент только два брокера предоставляют стакан заявок Форекс в онлайне, это Oanda и SaxoBank.

Форекс стакан

У них есть ряд недостатков и преимуществ относительно биржевого стакана:

  • Отображаются данные о стоп лосах и тейк профитах (биржевые трейдеры могут только позавидовать);
  • Данные обновляются не в реальном времени, а с промежутком в 20 минут;
  • Данные только в процентах, а не в реальных цифрах.

Давайте подведем итоги. Чем так важен стакан для трейдера? Тем, что это единственный действительно опережающий индикатор. Все другие инструменты тех. анализа это всего лишь математическая формула, в основе которой лежит цена. Соответственно они никак не могут прогнозировать будущее поведение цены.

Если вам интересна тема биржевого стакана, в этой статье есть некоторые наработки по анализу книги заявок Оанда.

  • Mac

    спасибо ценная информация.

  • Информация архиценнейшая. Я хотел уточнить, этот график у оанда в реальном времени с обновлением в 20 мин?
    Отложенные ордера там не отображаются, только стопы-тейки?

    • У оанды тейки, стопы и отложки, все в одном стакане.

      • вопрос не в тему, но оанда это чей брокер считается? американский? хочется найти что-то максимально надежное

        • Да, но открыть счет сложно и с выводом средств там есть нюансы. Сомневаюсь что этот брокер вам подойдет.

        • да, пока рано, но если несложно, коротко — в чем нюансы?
          и по инсте — можно ли доверять ей?

        • Если «рано», то можно доверять любому брокеру. Пока вы теряете деньги, вас никто трогать не будет. Начнете зарабатывать, там брокер и проявится.
          Мое мнение про Инсту — негативное.

        • Рано, не потому что сливаю, а потому что оперирую небольшими суммами. А что будет, если заработать много, вот в чем вопрос, и дадут ли. Я не видел такого СНГ-шного брокера, про которого представители другого СНГ-брокера не говорили, что это кухня. Нет никакой точки опоры.

  • владимир

    заработал у одного уходи к другому,моё мнение сложилось о брокерах

  • Геннадий Мишкович

    у Alpari (а может и у других брокеров) появился счет pro.ecn.mt4 к которому можно с сайта брокера загрузить скрипт стакана цен.
    И что с ним делать? Пока что мне мелькание контрактов ни о чем не говорит…
    Может посоветуете какую литературу?